La Comparación

Dicen algunas personas muy entendidas en materia psicológica que la comparación es un elemento muy subjetivo, producto del cúmulo de experiencias personales que modelan las estructuras psicológicas que en nuestro interior cargamos.

Cuando decimos que algo es bueno, lo percibimos como bueno porque lo comparamos contra nuestra estructura de valores, es decir, contra todo eso que nosotros consideramos como bueno o malo. Quizá sin temor a equivocarnos podríamos decir que esta estructura de valores es el "patrón de medida". Forzosamente debe haber comparación para poder evaluar algo como bueno o malo...

Y bien, ¿Qué tiene esto que ver con FOREX? ¿Cómo nos afecta esto en el trading?

Pues bien, hay muchos tipos de comparación que los traders solemos hacer: nos solemos comparar contra otro trader del cual pensamos que es mejor o peor que nosotros (hay comparación interna y externa); comparamos nuestras decisiones cuando ponemos atención a la opinión de colegas o de algún gurú; nos comparamos contra nosotros mismos cuando estamos en una época de mala racha y recordamos otra de buena racha y decimos ¿qué estoy haciendo mal? En fin cada uno de nosotros puede y debe encontrar sus propias comparaciones...

Por poner un ejemplo, muchas veces justificamos la comparación con la idea de que es para ampliar nuestro punto de vista al escuchar lo que otros dicen de un setup... Pero si analizamos esto, posiblemente descubramos que en realidad es la falta de certeza propia de este negocio que en algún momento nos está jugando una mala pasada.

Desde mi punto de vista, no tiene sentido compararse con otro trader, pues cada uno tiene su propio estilo, sus propios lineamientos para gestionar sus trades los cuales son producto de la práctica y la experiencia particular de ese trader con uno o varios setups específicos... Es la historia de él y eso no me puede hacer a mi ni mejor ni peor, lo único que puede cambiar mi operativa es mi propia experiencia y mi propio criterio el cual puedo formar a través de mi propia PRACTICA. Esto es como comparar a Monet con Da Vinci... ambos usaban los mismos instrumentos: pintura, pinceles y una superficie para pintar, pero cada uno tiene su propia técnica su propia forma de hacer arte. Cada artista se consagra como tal porque logra sacar su propio estilo.

Compararse corta la posibilidad de auto-conocer nuestra operativa. Cada evento del mercado que percibimos como una oportunidad debe ser ejecutado y después asimilado. Luego, un grupo de ejecuciones mostrarán eventos recurrentes y ahí hay oportunidades de aprendizaje tanto en lo técnico como en lo psicológico.

No estoy en contra de leer a otros y tomar ideas de otros, más que nada en las etapas más tempranas de nuestro aprendizaje, pero como todo en la vida, llega el momento en el que nos toca independizarnos, tomar nuestras decisiones de trading basado en nuestro propio juicio a pesar de que en muchas ocasiones no vayan a representar ganancias en nuestra cuenta, o de que vayan en contra de lo que otras personas aseguran, éstas deben ser tomados como modo de aprendizaje, no hay opción... nadie nace aprendido y no se puede aprender a manejar la bicicleta sin montarse en ella...

Como siempre, en trading no hay verdades absolutas, así que no acepten ni rechacen de buenas a primeras estas afirmaciones que aquí escribo, son reflexiones que me hago y que me gusta compartir pues quizá a alguien le pueda servir de algo...

Pura vida y muchos pips!!

El Criterio y la Comprención de los Mercados

El criterio solo se obtine de la práctica... Un trader que está en formación no puede tener criterio sobre el mercado, o al menos no más del que le puede aportar su trayectoria.

Con criterio me refiero a ese comprender que es 100% práctico, como cuando uno anda en bicicleta o como cuando uno maneja un vehículo. Antes de saber hacerlo, se poseen (si se ha estudiado o se nos ha enseñado) los conocimientos teóricos para manejar una bicicleta o un automóvil, pero nada, absolutamente nada de este conocimiento se compara con el saber que se adquiere luego de que uno aprende a manejar cualquiera de los mencionados... Los invito a que hagan memoria del antes y después de cuando ustedes aprendieron a manejar y reflexionen en la realidad de lo que estoy diciendo.

Operar el mercado FOREX es similar. En mi caso lo hago desde el punto de vista técnico. Luego de adquirir los conocimientos técnicos teóricos necesarios para operar un mercado financiero, viene la práctica en donde todos esos conocimientos realmente se pulen, se viven y se transforman poco a poco en eso que estamos llamando en este artículo criterio. Ese es el criterio que nos va dando la capacidad de comprender cada uno de los postulados teóricos que aprendimos en la primera etapa.

Luego resulta muy interesante repasar los conceptos teóricos a la luz de la mucha o poca experiencia práctica que se vaya acumulando. Notaremos entonces que cada repaso es más provechoso y más enriquecedor.

Pura vida y muchos pips!!

Entender el Price Action

Entender el Price Action parece ser uno de los tópicos más buscados por las personas que se acercan a los mercados financieros en busca de una técnica. No se si estaré en lo correcto pero es lo que percibo a través de la web y el contacto con la comunidad.

Sin embargo veo que en la mayoría de los casos de nuevo esa búsqueda se reduce a querer encontrar un setup o una secuencia de velas "clave" que nos sirva de llave para abrir el maldito candado que impide el paso hacia la rentabilidad constante... Veo que se repiten las mismas preguntas que se hacen con las demás estrategias, es decir que se sigue encajonado en las ideas incorrectas que sobre el trading se tienen cuando uno comienza. Pretender esto equivale a decir que con un manualito cualquiera uno puede ser carpintero, o ingeniero, o pintor, o escultor... o trader.

Lo hablo así porque yo lo hice también y es por eso que reconozco en mis amigos o en los foros la cáscara de banano...

El miedo de perder nos lleva a buscar seguridad... seguridad en un setup fiable, algo que nos de confianza para operar sin temor... He aquí la GRAN PARADOJA, pues en los mercados se trabaja con la incertidumbre. La incertidumbre, según la RAE, se define como la falta de conocimiento seguro de algo. Y yendo un poco más allá, dice de la certidumbre que es la firme adhesión de la mente a algo conocible, sin temor a errar... ¡A caray! Ya salieron las cuestiones de la mente por aquí.

No me cabe la menor duda de que el trading es una cuestión de emociones (si claro y de gestión del dinero y del método), pero esto tiene 2 facetas:

1. La muy bien conocida faceta de las emociones que el trader debe dominar (sobre las cuales no es el tema de este artículo).
2. La faceta en la que el trader comprende que el mercado se mueve basado en estas mismas emociones y que el gráfico expresa esas emociones de forma colectiva.

Una breve reflexión nos lleva a comprender que la segunda no se puede comprender si previamente no hemos comprendido la primera. Y conste que digo comprendido y no entendido, porque entender a nivel intelectual es relativamente fácil, pero la comprensión solo nace de la práctica y la auto-observación psicológica y esa ya es abismalmente diferente de la primera... O al menos es en ese sentido que uso la palabra comprensión en este artículo.

De modo que la "receta" para entender el Price Action es: tomar unas cuantas ideas básicas y teóricas y lanzarse al ruedo a operar, no con la idea de acumular ganancias sino con la actitud de aprender. Querer tener un sistema ganador y pretender ser rentable de buenas a primeras es, lamentablemente, ficción de marketing... punto. Sin embargo esto nadie nos lo dice y entonces al no ver resultados decimos pronto: "...ah, es que esa estrategia no sirve..." o "... es que necesito un filtro..." o "... ah, es que esa estrategia no va con mi personalidad..."

La práctica EN VIVO es la verdadera escuela de trading. Cualquier técnica, estrategia, metodología o como quieran llamarla es la excusa que un trader serio toma para lanzarse al mercado a aprender a operar. Un buen record (con gráfico incluido) es el libro de texto.

Luego de poner muchísimos trades y de ver y ver y recontra ver muchos gráficos y de poner y poner trades y de lidiar con ellos resolviendo los cómo de la operativa cuando tenemos un trade abierto, van surgiendo los patrones o setups... esos que ni nombre tienen, que se forman como resultado de las mismas decisiones emocionales y racionales del mercado.

Uno de los mejores setups es el fallo de un típico setup...

Esta es la alternativa que propongo para sentir confianza en un ambiente de incertidumbre. En finanzas dicen "incertidumbre = riesgo". Un trader es un profesional que se desenvuelve en la incertidumbre por lo tanto, un trader es un Gestor de Riesgo...

¡¡Pura vida y que ganen muchos pips!!

Compra de EURUSD asistida ;-)

En un post pasado había recomendado la comunidad de microblog FXeet como una herramienta útil... Pues hoy deseo contar una experiencia sobre cómo en lo personal me ha resultado beneficioso compartir con otros traders en un espacio como ese y demostrar así con hechos que el comentario que expresamos del sitio no ha sido en vano.

El viernes pasado (21.01.11) encendí la PC, abrí las plataformas de trading, el correo electrónico y una pestaña del navegador con FXeet.

Ese día me había propuesto operar únicamente el par EURUSD, en el gráfico de M5, los patrones de continuación que suelo transar, primero porque era viernes y no era un día para evaluar entradas de mediano plazo (1-3 días); segundo porque estos días he preferido las temporalidades cortas en este par, ya que la situación en gráficos más altos habían venido mostrando cierta indecisión, quizá por la zona en la que el se debatía y la divergencia entre W1 y D1.

El asunto fue que al visitar el sitio de FXeet me topo con un posteo de un compañero (fxaction) donde comenta su posición para realizar una compra ante un posble impulso alcista en M15... De inmediato verifico mi plataforma y los análisis que había realizado hasta el momento y verifico que la entrada es completamente viable desde mi metodología. De imediato defino mi stop loss y take profit, calculo el precio de entrada y programo la compra... justo en ese momento el precio dejaba una vela de señal que gatillaba la compra.

Al final la orden no se activó por 1.6 pips... (grrrrr) pero fue interesante ver cómo efectivamente el precio hacía su recorrido y técnicamente hacía un pago justo en la zona probable e incluso cerró el día un poco más arriba.

Estoy seguro que como este caso habrán más... Estos son los beneficios que aportan este tipo de sitios. Indistintamente de si el trade fue bueno o malo, la decisión fue en mi opinión correcta.

No se me malinterprete... no estoy ofreciendo señales de trading, ni estoy diciendo que se debe de seguir a ciegas todo lo que se publique ahí o en otros sitios similares, lo que estoy ilustrando con un hecho práctico es cómo nos podemos beneficiar perteneceiendo a una comunidad de traders en las que se pueden encontrar buenos análisis que luego de ser filtrados a través de nuestra propia metodología o estrategia pueden ayudarnos y hasta agilizarnos la tarea de análisis.

Observen pues que esto no sustituye de ningún modo la preparación y el aprendizaje que uno como trader debe tener. De hecho es ésta la que nos da ese criterio para poder discernir una oportunidad que algún compañero en algún sitio de la web nos esté entregando.

Una vez más, aquí está el link: http://www.fxeet.com/home

Gracias al compañero fxaction por el post.

¡¡Pura vida y que ganen muchos pips!!

Reflexiones: Ser Tu Propio Tutor (I)

Llegamos al FOREX. Nos han vendido un mundo fascinante y prometedor, sofisticado, lleno de nuevas emociones, nuevas expectativas en el campo profesional y personal... Ser un Operador Profesional de Mercados Financieros, contar con más tiempo libre, deshacernos de jefes, trabajar para nosotros mismos en vez de que nuestra fuerza laboral haga crecer el patrimonio de otro... Nos tocan ahí, donde colocamos las bases de nuestros sueños y esperanzas... Bueno eso es mercadeo ¿no?

Lo anterior son verdades a medias, sabiamente manipuladas por los que conocen como funciona la psiquis del ser humano para inducirnos comportamientos que les favorezcan a los interesados...

Cuando todas estas verdades a medias caen ante la realidad de lo que implica ser un operador (trader), quedan entonces establecidas (en el mejor de los casos) las necesidades que ocupamos llenar si queremos seguir un proceso... Un proceso que nos lleve de ser meramente personas interesadas en aprender a operar a convertirnos en Operadores Verdaderos.

Este es un gran reto para todos nosotros... Hay miles de estrategias, cientos de metodologías, decenas de indicadores, muchisimos robots, gurús, escuelas... Todos de una u otra forma luchando por conseguir nuestra atención... ¿Qué hacemos? ¿Cómo nos enfrentaremos a este panorama? ¿Con qué criterio vamos a discernir el camino?

Por favor, seamos serios y no repitamos en este momento lo que todos dicen en los foros, antes bien analicemos... ¿Cómo voy a tener confianza en un sistema que nunca he usado? Por el backtest... !Por favor¡ No dicen todos los backtests algo así como: "las ganancias pasadas no garantizan ganancias futuras..." ¿entonces? ¿en qué quedamos? Esto me recuerda a los economistas que son excelentes interpretando lo que ya pasó y cuando les preguntan sobre lo que viene, sus criterios siempre son vagos, superficiales, ninguno pone las manos en el fuego por nada... (lo digo con todo el respeto que se merecen, no quiero parecer muy generalista, pero hechos son hechos).

Entonces volvamos al punto medular: establecer un PROCESO que me lleve de ser un Aprendiz de Trading a conviertirme en un Operador Profesional.

¿Me puedo yo educar a mi mismo sobre un tema que no conozco?

¿Puedo ser mi propio Tutor de Trading?

Operando EURUSD 5M

Hasta la fecha hemos venido operando una sencilla estrategia para hacer scalps en el par EURUSD en timeframe de 5M. Comenzamos desde finales de noviembre del año pasado y a la fecha la estrategia nos ha venido dando resultados positivos mes a mes. El detalle de esta estrategia la pueden ver dando click aquí.

Pasar estos meses con este par y en esta temporalidad nos ha llevado a ir experimentando con diferentes elementos. El objetivo: encontrar alguno que otro setup alternativo al del link anterior y sacarle un poco más de provecho al rato de trading, sin que por eso caigamos en el overtrading.

Pues bien, del libro que comentaba en el post anterior de Al Brooks, hemos venido observando los dobles techos (DT) y los dobles suelos (DS) pero no el clásico patrón chartista, sino una situación muy particular de PA que se da en momentos de retroceso, cuando el precio podría estar acomodándose para dar un nuevo recorrido a favor de la tendencia.

Gráfico 1. Setups en EURUSD 5M

En el Gráfico 1 vemos dos setups de hoy 26-05-2010, el primero de ellos es el típico setup de la estrategia ScalpingPips (5M), nada inusual... Un típico scalpeo de 5 pips. El segundo setup se da fuera de la Z30-50, sin embargo lo importante que quiero hacer notar aquí son las similitudes y diferencias de ambos, principalmente respecto de las resistencias R1 y R2.

SIMILITUDES: Nótese como en ambos casos la R1 y la R2 marcan un rebote "prematuro"... En ambos casos hay reversals pero el movimiento bajista no es aún el "verdadero" movimiento. De hecho y lo más importante es que el segundo movimiento alcanza un nuevo máximo, superando a R1 y R2. ¿Qué implica esto? Que todos los que se apresuraron a montarse en la ola de ventas y pusieron sus SL en ese fractal (R1 / R2) están siendo desplumados... A la segunda señal (velas 1 y 2) el precio cae...

DIFERENCIAS: en el primer setup el precio rompe R1 y no es hasta 3 velas después que logra cerrar nuevamente por debajo de R1 mostrando el falso rompimiento de R1. En el segundo setup esto es inmediato... tan pronto vemos una vela cerrando encima de R2, la siguiente vela ya nos cierra por debajo, marcando así el falso rompimiento al momento!!

Este setup fuera de la Z30-50 (el segundo) lo vengo estudiando y actualmente lo estoy operando con riesgos bajísimos de $1 por trade... Así le voy haciendo el forward test y de acuerdo al desempeño que siga viendo pues iré acomodando un nivel de riesgo y un MM más acordes. Debo de decir que para este setup no hago scalp, estos setups son para entrar a tomar movimientos impulsivos. Aún estoy por decidir si este setup es mejor tomarlo en coincidencia con la Z30-50 o no... Estaré dando avances ;-)

Pura vida y muchos pips!!

El Enfoque

He estado conversando con varios amigos, compañeros de trading, y he notado como en casi todos ellos, así como lo he hecho yo en algún momento también, brincan de un sistema a otro en busca de un no se qué... Buscamos esa ansiada forma de operar que finalmente nos hará ser consistentes o rentables y sin embargo los días pasan... las semanas pasan... los meses pasan... y no somo capaces aún de ganar dinero en los mercados.

Es un poco frustrante (o bastante en algunos casos) esta situación, porque nos baja la auto-confianza y eso nos hace quebrar la disciplina para operar. Al quebrar la disciplina perdemos la consistencia y sin consistencia no hay técnica que valga... En el fondo lo sabemos, no es la técnica, las técnicas están más que probadas. Este es el umbral a vencer antes de comenzar a ver nuestra cuenta crecer por varios meses consecutivos.

Esta historia la detalla con maestría Mark Douglas en Trading in the Zone... Ya muchos la conocen, pero una cosa es saber que existe y otra cosa es vivenciarla en carne propia. Solo viviéndola y analizándola (o mejor dicho, auto analizándonos) es como podemos brincar la baranda y pasar del otro lado...

Dicen que solo el 5-10% de los traders que se inician llegan a ser rentables... Esos son números que no deberían asustarnos en lo más mínimo, pues ¿Cuántos de los que inician una carrera universitaria terminan graduados? ¿Cuántas nuevas empresas superan los primeros 3 años? ¿Sabían que Enero es el mes en el que más gente se inscribe a los gimnasios y que Febrero es el mes de mayor deserción? Que al final poco menos de la décima parte termine siendo rentable y consistente es lo "normal"... ¿no?

Pero bueno, hay una máxima que dice: "en el problema se encuentra la solución..." Si la brincadera de técnica en técnica nos quita efectividad y consistencia, el enfoque nos da la experiencia necesaria para operar tranquilos y consistentemente. El enfoque nos hace conocer a fondo una técnica y esto nos lleva a entender por qué un setup funciona o no... cuando funciona mejor y cuándo no, porqué usamos un indicador o por que no... El enfoque nos lleva poco a poco a desenmascararnos a nosotros mismos... Nos va dando las pistas, va atando los cabos que venían quedando sueltos y poco a poco vamos saliendo adelante.

Esto no es poesía, es la cruda realidad de los hechos, es algo en el fondo simple... Estudiemos, practiquemos, enfoquémonos en esa técnica que nos gusta y aprendamos a sacarle el jugo. Cuando ya sepamos usarla tenemos todo el tiempo y la tranquilidad para estudiar otra técnica que eventualmente nos podría dar mejor resultado, pero ya tenemos nuestra base formada, ya sacamos dinero, ya no hay "prisa". Así relajados, podemos estudiar con mente clara y tranquila lo nuevo.

Pura Vida y que ganen muchos pips!!

Apuntes Sobre Price Action II: Swingbars

Comentabamos anteriormente que el precio sube y baja... sube y baja. Cada una de estas secuencias de alza y baja son llamadas swings. Un swing es una sucesión de velas en la que cada vela va rompiendo los límites de la vela anterior; así en un upswing las velas van rompiendo los máximos de la vela anterior y en un downswing las velas van rompiendo los mínimos de la vela anterior. En la Figura 1 podemos ver un upswing que está dibujado por la sucesión de velas alcistas color verde.

Figura 1. Upswing

Cuando buscamos operar los Reversals, andamos detrás de los swings esperando a que estos terminen y se den vuelta para entrar al mercado en la dirección del nuevo swing recién nacido. La vela que marca el último avance del precio durante el swing es conocida como swingbar.

Si hacen la búsqueda de la traducción al castellano de la palabra swing se encontrarán varias definiciones como: oscilar, balancear, cambiar, cambiar de dirección. Precisamente en la swingbar se da un cambio de dirección del movimiento, lo que nos abre la posibilidad de operar.

En la figura 2 se muestran dos ejemplos de swingbars:

Figura 2. Ejemplos de swingbars

Los dos ejemplos anteriores son swingbars bajistas, pero las reglas aplican exactamente igual si buscamos swingbars alcistas.

Psicológicamente, el swingbar es un punto en el cual todos los compradores que entraron durante la apertura de la última vela están atrapados... (esto en el caso de un upswing como los de las figuras anteriores). Esos compradores ven sus operaciones con casi nulas ganancias o incluso en pérdidas, lo que provoca "tensión" y predispone al operador a cerrar pronto y minimizar una posible pérdida. Sin embargo hasta este punto no se puede afirmar que el precio se va a dar vuelta o si solamente ha hecho una pausa.

El problema se aclara con la aparición de la pivotbar... pero esto es tema de otro post...

Pura Vida y que ganen muchos pips!!

PD: he olvidado algo importantísimo... no he añadido la fuente donde he aprendido a interpretar el mercado desde este punto de vista. El sitio web lo ha creado Jerry Stewart y el ni sabe que yo existo por lo que quiero aclarar que esta serie de posts no son para vender su metodología, únicamente estoy compartiendo información que me ha sido muy util en mi carrera.

Este es el link de la fuente: http://www.forextradingmajic.com/

Scalping 1

Mientras uno observa y vuelve a observa los gráficos comienza a "ver" secuencias de movimientos del precio que luego de testear unos 4 meses hacia atrás en gráficos de 5M, comienzan a tener algo de sentido.

Sin embargo vean lo que estuve leyendo ayer sobre metodologías para hacer scalp. El creador de los hilos del foro de kreslik.com, TheRumpledOne (TRO), pidió en un chat que le dieran números de dos dígitos al azar, el trazó una línea horizontal en sus gráficos en los precios terminados en los números aleatorios. Luego solo operaba los cruces de estas líneas, compraba si y solo si en el gráfico de 1H la vela fuera alcista y vendía solo si la vela de 1H era bajista. Es decir la alta probabilidad del trade están en que vaya en dirección a la vela de 1H.

Pues bien me puse entonces manos a la obra y descargué un indicador que está en internet que se llama Costum Candle el cual marca la vela de 1H en el mismo gráfico de 15M o 5M o 1M (ver Gráfico 1). Debo decir que la experiencia se ha visto algo modificada... Todavía lo estoy probando sintiéndolo, como cuando uno se monta en un carro porque lo va a comprar... lo siente...

Gráfico 1 - Custom Candle en un EUR/USD 5M

Llevo unas 2 semanas y media probando esto en una cuenta real y la verdad nunca había sido tan consistente como ahora. Solo busco trades que vayan a favor de la vela de 1H y si también esta en sincronía con la de 1D eso es perfecto!!

De modo que para lograr esto pongo el gráfico en 15M, y espero a las horas xx:00. Al inicio de cada hora el precio va a romper hacia algún lado... pues bien. me fijo en la vela de 1D si es alcista me alisto a comprar, si es bajista me alisto para vender y si está sobre el precio de apertura del día tomo el trade en la dirección en que se vaya primero.

Uso como señal de entrada el rompimiento del máximo o mínimo de la vela anterior de 15M (la de las xx:45). Este simple detalle me garantiza que siempre voy a entrar en la dirección de la vela de 1H. El stop loss lo pongo 1 pip debajo/encima del otro extremo de la vela xx:45. El objetivo es un 50% del tamaño de la vela por romper o sea la de las xx:45.

Suelo operar de 6 a 10:30 a.m. hora local (-6GMT) lo que significan 4 operaciones en ese lapso de tiempo. Opero las 4 sin importar los resultados que obtenga en la primera o segunda. Siempre arriesgo el 2% de la cuenta en cada operación. Hice un backtest para 4 meses y es muy alentador, pero la verdad en vivo es muy diferente... esto es scalping y las emociones te pueden hacer convertir una operación ganadora en una perdedora. Sin embargo la claridad en la estrategia es la clave... Saber exactamente qué, cuándo y cómo operar te libera del asunto emocional. No dejas de sentir las emociones, solo que la metodología se impone, al menos esa ha sido mi experiencia, soy algo emocional...

Hay días en los que no se pierde ni uno solo de los trades y suele que pasan 2 días consecutivos así. Hay días en los que pierdes dos veces pero ganas los otros dos...

El resto del día yo observo el mercado y el patrón se repite constante y consistentemente... Los invito a probarlo y sentirlo.

EUR/USD en Rangos

Hola compañeros, después de un par de semanas de descanso, volvemos "al ruedo". No estuve totalmente despegado del trabajo pero si en la mayor parte. Bueno a lo que vinimos.

Durante los últimos 30 días hemos visto al par EUR/USD metido en un rango de 370 pips desde la perspectiva de gráficos de 1D, tal como se muestra en el Gráfico 1:

Gráfico 1 - EUR/USD Diario

Esta situación ha provocado que la técnica de medias móviles no haya estado dando muy buenos resultados y por eso no la estoy usando por ahora. Esta estrategia usa una EMA(100) y otra EMA(62). Debido a esta configuración, la técnica no funciona bien en mercados enrangados o lateralizados. Lo que sucede es que el sistema sigue dando buenas señales, pero el precio no despega, generando así ganancias pequeñas comparadas con las pérdidas y así se mantiene la cuenta sin ganancias ni pérdidas.

Esto me motivó a usar más el análisis de soportes y resistencias como arma de trading, tomando operaciones mucho más cortas que las que usualmente tomo con la estrategia 100-62 LPR pero más seguido.

Estuve haciendo un buen backtesting a la técnica y la verdad es muy prometedora. En realidad es una adaptación de una estrategia que encontré navegando en Forex Strategies Revealed la cual pueden chequear dando click aquí. Como podrán ver he adaptado las reglas y detallado un poco más el cómo y el cuándo.

A partir de hoy 20 de Julio de 2009 la incorporo dentro del grupo de armas de trading con que guerreo a diario.

La técnica es la siguiente:

1. Analizamos el panorama general del modo habitual en gráficos de 1D o 4HRS. Aquí trazamos soportes y resistencias, líneas de tendencia, aceleración y contratendencia.

2. En un gráfico menor (4HRS o 1HR) complementamos con algún canal que pueda estar formando el par.

3. En gráficos de 15MIN nos preparamos para tomar operaciones. Activamos un WMA(5) al cierre, el asunto consiste en esperar la formación de un swing a favor de la tendencia de corto plazo, es decir buscamos el último soporte y la última resistencia (ver Gráfico 2), luego si el precio rompe resistencia vamos a comprar y si el precio rompe soporte vendemos. Hasta ahora nada novedoso, pero veamos con más detalle.

Gráfico 2 - Último Swing EUR/USD 15 minutos

No vamos a operar rompimientos, estas rupturas son únicamente para ubicar o detectar la próxima dirección del precio, esto en el mismo gráfico de 15MIN.

Vamos a usar como ejemplo el escenario del Gráfico 2. Si lo último que hizo el precio fue romper resistencia entonces trazamos un Fibonacci con el 100% arriba y el 0% abajo (o viceversa si lo último que el precio rompió fue un soporte). En el gráfico 2 se muestra como el último avance del precio rompe resistencia, por lo que medimos el último avance alcista y nos preparamos para comprar.

4. En tal caso esperamos un movimiento correctivo a la baja, el cual debe al menos tocar con la mecha de una vela el nivel del 32,8%. Puede bajar más, pero la señal queda inválida si el precio perfora el nivel del 0%, pues esto lo que nos está indicando es que el precio ha roto su último soporte y que ahora deberíamos de prepararnos para vender, no para comprar.

Luego de que el retroceso se da, esperamos que el precio de vuelta, en nuestro ejemplo al alza. Cuando una vela alcista cierra por encima del la WMA(5) tenemos la señal de compra. Colocaremos el Stop Loss 5 pips por debajo del nivel más bajo de la corrección.

5. Fijamos el objetivo de ganancias. Si el precio perfora el 32,8% y no llega al 50%, podemos esperar un avance hasta el 161,8% o bien un valor entre el 127% y el 161,8%, todo depende de la relación beneficio/riesgo la cual debe ser mayor o igual a 1,5. Personalmente no soy super estricto con esta última regla, puede ser 1,4 o 1,3 la efectividad de esta técnica nos permite usar ratios B/R bajos.

Si el precio cierra por debajo del 32,8% o más allá, debemos fijar nuestra meta en el 127%. Esta es la primera gran diferencia con la teoría convencional para los movimientos en proporciones de Fibonacci, la cual nos dice que, excepto el retroceso al 78,6% todos los objetivos deberían ser al 161,8%. En mi experiencia he notado que el 127% es un objetivo más confiable y realista y paga con buen ratio B/R. La filosofía detrás de esto es que, ya solo especular que el precio va a romper el nivel del 100% es algo que no tiene garantía, entonces ¿por qué voy a apuntar tan alto si con menos tengo una buena ganancia que justifica totalmente el riesgo que estoy tomando? Es más, hay ocasiones en donde las condiciones se prestan para especular con un objetivo al 100% o menos, pues a ese nivel ya paga un 1,5 o más, así que no hace falta ponerlo en 127% ni siquiera. Reitero lo que mencionaba en un artículo anterior: somos administradores de riesgo.

Hasta aquí la estrategia.

Las líneas de tendencia trazadas en los time frames mayores nos sirven sólo como marco de referencia, es decir, para evitar hacer operaciones de alto riesgo (con operaciones de alto riesgo me refiero por ejemplo a no comprar si el objetivo de precio está mas allá de una resistencia en gráficos de 4HRS).

Entonces, haciendo un recuento de la situación actual, me mantengo operando con la estrategia de Explosive Profits y con esta "nueva" estrategia de Swing+Fibo. Estaré informando y detallando los trades que tomé con ambas.

Pura Vida y que ganen muchos pips!!

Hola, esta semana estoy mudándome de casa por lo que voy a estar un poco desconectado del negocio, bueno esa es una de las grandes flexibilidades de esta profesión de trader :-)

No crean sigo poniéndole un ojo de rato en rato al mercado para ver que ha pasado, interesante que el EUR/USD luego de violar el 1.4176 haya caído hasta tocar la línea de aceleración alcista que trae marcada desde el finales del mes de abril

Gráfico 1 - EUR/USD 4 horas

Vamos a ver como le termina de ir al par en esa zona. Hoy un día sin fundamentales gringos y el precio en franca bajada en time frames cortos...

Operando Anuncios Fundamentales

Hola operadores.

Recién leía los libros de Robert Borowski Forex Surfing y Explosive Profits y me pareció muy interesante la técnica de Explosive Profits pues es la primera vez que veo un enfoque positivo hacia los anuncios fundamentales (AF).

Con enfoque positivo me refiero a que los abarca desde el punto de vista de cómo tradear un Fundamental. Normalmente los comentarios que había escuchado o leído en internet, eran de: "si eres operador intradiario evita operar cerca de las horas en que se se anuncian los Fundamentales", es decir un enfoque de miedo hacia el AF, evitarlo a toda costa porque te quedas sin plata...

No sobra decir que esto es desde mi punto de vista, claro está, pues un operador con mayor aversión al riego posiblemente piense en evitar estos movimientos en intradiario.

Ayer me resolví a revisar el calendario y buscar oportunidades para hoy y encontré que hoy se anunciaba las Ventas de Viviendas Existentes y el Indice de Precios de Vivienda, ambos a las 14:00 GMT y catalogados como de "volatilidad media" según fxstreet.es en la sección de Calendario Económico.

En la figura 1 se puede ver el panorama intradiario de lo sucedido en el CAD/USD:

Gráfico 1 - CAD/USD 5min

Como recomienda Borowski en su eBook, debemos de buscar estas oportunidades en gráficos pequeños, o sea 5 o 1 minuto. Recordemos que la alta liquidez del mercado FOREX nos permite hacer trades en temporalidades tan cortas y con coherencia absoluta del mercado.

Así es como vemos entonces en el Gráfico 1 al CAD metido en un banderín delimitado por las líneas celestes. Esta formación la presentó durante la última hora y media previa al anuncio de la noticia y es un patrón habitual, el precio se consolida antes del anuncio de un Fundamental.

Se da primero un intento de romper por debajo como vemos en el gráfico 1 pero es abortado por la siguiente vela. y luego rompe por arriba, aquí el Micro Fibo se cumple y compramos. El detalle se muestra en el gráfico 2:

Gráfico 2 - CAD/USD 1min

Les soy sincero, seguí el AF en el par del EUR/USD también pero ese par rompió en direcciones opuestas el banderín 4 veces abortando todas las posibilidades de entrada como se observa en el Gráfico 3. Luego del segundo aborto me concentré en el CAD porque se veía más claro.

Gráfico 3 - EUR/USD 1min

Si deseas leer el eBook sobre la estrategia Explisve Profits de Borowski dale click aquí y podrás leer la estrategia directamente desde el website de Borowski en donde tiene esta información disponible a todo el mundo de manera gratuita.

Aclaro que esta técnica la acabo de implementar esta semana a raíz de la lectura que hice de los manuales de Borowski. Estoy dándole seguimiento en una cuenta demo. Publicaré los resultados semana a semana para decidir si la adoptamos como parte de la estrategia de operación diaria. Por ejemplo hoy no he visto una oportunidad más clara para entrar al mercado que esta, de hecho hoy no operé con dinero real, pues el Euro está rompiendo la línea de CT bajista en gráficos de 4HRS, de la cual hable en el anterior post.

¡¡Pura Vida y que ganen muchos pips!!

Operatoria Diaria

Muy bien, estamos publicando el primer post que relata concretamente cómo es mi operatoria diaria. Para que no haya mucha confusión, hoy voy a explicar cómo analizo el panorama general del par EUR/USD (o de cualquier par). Este paso es fundamental pues de este análisis es de donde extraigo todas las referencias de zonas de precio importantes para la operatoria intradiaria que realizo, es el marco de referencia. Nosotros como operadores intradiarios debemos comenzar observando y analizando los time frames grandes e ir bajando la temporalidad poco a poco hasta encontrar el punto en donde la operación es clara y además cumple con las reglas de administración del riesgo.

El concepto detrás de este análisis es que cuando uno abre un gráfico limpio sin líneas, solo las velas, uno puede ver las ondas del movimiento, pero lo que no puede ver es exactamente en que "fase" se encuentra el mercado, es decir:

• La tendencia del par ¿es alcista, bajista o está en rango?
  

• ¿Estará el mercado llegando a un tope o un techo? Porque de ser así a pesar de ver una clara tendencia alcista no sería recomendable comprar... ¿cierto?

• En gráficos de 4HRS vemos una clara tendencia alcista pero en gráficos de 15MIN la tendencia es claramente bajista... ¿debería de comprar o de vender?

• No es lo mismo que el precio quiebre una línea de tendencia que una línea de contra-tendencia.
  

Muy bien entremos en la práctica. El panorama de largo plazo para el Euro es alcista como podemos ver en el siguiente gráfico de diario:

Gráfico 1

En gráfico 1 tengo trazada una línea de tendencia y una línea de aceleración en color plateado. En la última parte vemos una línea en amarillo, esta es una línea de contra-tendencia que el par viene realizando en su movimiento correctivo bajista luego del último movimiento impulsivo alcista.

Aquí quiero explicar un detalle: uso líneas sólidas color plateado para identificar la tendencia a largo plazo, esto es en gráficos de diario o de 4 horas como mínimo. También utilizo líneas sólidas color amarillo para identificar las contra-tendencias (desde ahora CT) de largo plazo. Este es muy útil para mi porque cuando bajo a gráficos de 1HR o 15MIN necesito saber si la linea que veo es tendencia o CT, y con el color la identifico rápidamente. Recordemos que una corrección en temporalidades grandes se ve como una tendencia en temporalidades pequeñas, sin embargo sus características suelen ser algo diferentes.

También es una gran ayuda reconocer rápidamente y de forma visual estas condiciones cuando uno sigue varios pares porque todos llevan ritmos un poco diferentes y al cabo de 1 o 2 días tal vez no recuerdes cuál está en tendencia y cuál en CT.

Muy bien, continuemos. Con las líneas de tendencia trazadas busco unos 2 o 3 niveles de soporte y resistencia apoyado con el indicador de fractales que trae el MT4.

Entonces, para este inicio de semana podemos decir del Euro que se encuentra en tendencia alcista y que el par está corrigiendo su ultimo movimiento impulsivo A-B mostrado por la línea blanca en el siguiente gráfico:

Gráfico 2

La línea amarilla solida de CT nos muestra por dónde el precio viene haciendo su corrección y que en teoría viene buscando la línea de aceleración y de romperse esta podría dirigirse hacia la línea de tendencia sin que esto signifique que la tendencia haya cambiado. Mientras no rompa la línea de tendencia el par sigue alcista y como vemos esto podría tomar varios días en suceder. Muy importante es decir que el rompimiento de la línea de tendencia pone la tendencia en una situación débil pero no podríamos decir que la tendencia es bajista hasta que no rompa el soporte en el punto B del gráfico 2.

Algo a lo que le estoy poniendo especial atención es que el precio está ahora bastante cerca de la línea de aceleración y esto alerta sobre lo que pueda suceder: que el precio rebote y comience a subir en busca del último tope marcado por la letra B en el gráfico anterior, o que rompa la línea y se dirija a la línea de tendencia. Lo importante es que en ambos casos justo después del rebote o del rompimiento la velocidad del precio podría generar muy buenas oportunidades. A esta velocidad del precio se le llama en FOREX (y en todos los mercados) momentum.

Finalmente terminamos el análisis del panorama viendo el gráfico de 4HRS en donde detallamos la CT mucho mejor como se muestra en el gráfico 3:

Aquí podemos ver que para efectos intradiarios seguimos la línea de CT bajista y que teníamos dibujada una linea de contra-contra-tendencia (CCT) es decir un movimiento reactivo intradiario del movimiento CT general. Estas líneas de CCT las represento con una línea de puntos amarilla como se observa en el gráfico 3. En nuestro caso vemos que fue rota anoche luego de que abrieron los mercados durante la sesión asiática, esta era un buen momento para entrar en venta en gráficos menores como 1HR o 15MIN.

Continuaremos esta semana describiendo en detalle cómo evaluamos las entradas y salidas de operaciones en intradiario luego de tener el panorama definido.

¡¡Pura Vida y ganen muchos pips!!

El Blog GANANDO PIPS a partir de hoy...

Saludos. Primero que nada contarles que en el momento que se me ocurre escribir este artículo estoy comenzando a ver un archivo de video de un seminario o taller (workshop) de un señor llamado Steve Nison, lo considero excelente de verdad al menos hasta donde lo llevo visto.

Desde este momento voy a publicar en el blog los trades que tomo y el análisis previo que hago que justifican por qué tomé una decisión determinada.

Pero para poder entender qué es lo que hago, es necesario que escriba la siguiente explicación, la cual justifica o fundamenta mis análisis de los pares. De esta forma es como pienso hacer de este espacio algo 100% práctico, tal como lo describo en la columna derecha en el gadget de Bienvenidos.

Estrategias que uso

En este momento solo opero el par EUR/USD, luego por orden de preferencia observo el Dólar Canadiense y el Yen. Par operar uso actualmente 2 estrategias distintas:

I Estrategia - 62-100 LPR: Esta técnica de análisis solamente me ha funcionado con el Euro pero no muy bien con los otros pares, porque se trata un poco de sintonizar con el "ritmo" o mejor dicho la personalidad del par.

Simplemente uso 2 EMAs, una de 62 períodos y otra de 100 como lo dice el nombre, ambas al cierre. El cruce de estas me indica en qué dirección debo buscar operaciones, si hacia arriba o hacia abajo. El gatillo es una secuencia de velas que me ha funcionado muy bien y que iré explicando con forme vaya posteando los análisis directamente sobre un ejemplo gráfico o en video.

El LPR son las iniciales de Let Profits Run.

II Estrategia - Micro Fibo Swings (MFS): esta otra técnica aun la estoy probando porque su testeo es más lento y detallado, así que no obtendré datos relevantes de su desempeño sino hasta como dentro de 1 o 2 meses. Sin embargo pienso igual publicar los análisis de esta estrategia para que ustedes vean en tiempo real como voy probando y afinando esta estrategia, pues estamos en etapa de testeo así que igual podrán darle seguimiento y ver los resultados que voy obteniendo, incluso si estoy perdiendo.

La idea es que todos los interesados que visiten este espacio puedan seguir la huella, si así lo desean, de cómo se desarrolla una estrategia para operar el mercado FOREX:

• Dónde busqué y que encontré en la web
• Nuevas ideas o ajustes y sus respectivas pruebas en demo
• Los resultados estadísticos del desempeño de la estrategia y el impacto positivo o negativo de un eventual ajuste
• Sobre cómo aplico en la estrategia las ideas de un nuevo libro, taller, curso o lo que sea que encuentre en la web
• Sobre algunos foros y comunidades que visito

Esta técnica sirve para todos los pares y pienso implementarla primero en el Euro y luego en el CAD y si me llegara a dar tiempo un el Yen.

Les hago énfasis en que todos los detalles de las estrategias serán explicados en los post que ponga en le blog, incorporaré videos y gráficos a los análisis. También les quiero decir que estos análisis no serán como los de los broker o los de las páginas web y sus noticias acartonadas no... La idea es transmitir las ideas y conceptos como se redacta en un foro, es decir, sin mucha formalidad pero no por eso con menos profesionalismo!!! Y lo más importante con buen contenido.

¡¡Pura Vida y que ganen muchos Pips!!